QCP Capital анализирует, как победа Трампа повлияла на рынки: рекордные потери.
Торговая компания QCP Capital опубликовала отчет, свидетельствующий о резком откате от оптимизма после победы Дональда Трампа. Американский фондовый рынок продолжает свое падение: индексы S&P 500 и Nasdaq упали на 2,7 и 3,8 % соответственно. Великолепная семерка" - группа технологических гигантов, в которую входят Apple, Microsoft, Alphabet, Amazon, Nvidia, Meta и Tesla, - потеряла более 830 миллиардов долларов, что стало крупнейшим дневным убытком в их истории.
The Stock Market and Trump's Victory Prospects Remain Closely Related: Bespoke Investment Group
Медвежьи настроения набирают обороты
Медвежьи настроения сейчас на подъеме: объем опционов пут (финансовых инструментов, позволяющих инвесторам защитить себя от снижения цены актива) на акции США вырос до самого высокого уровня с 2020 года.
Самым последним катализатором стало интервью Трампа на телеканале Fox, в котором президент не беспокоился о рисках рецессии. Несмотря на свою репутацию "президента фондового рынка", он предположил, что спад может быть необходим для "исправления" Америки.
Биткоин как индикатор риска
В криптомире биткоин снова выступил в качестве предохранительного клапана и ключевого индикатора для рисковых активов. BTC ненадолго опустился ниже $80 000, когда рынок бросился защищать опционы пут.
Однако в первые часы торгов в Азии неожиданно возник спрос на опционы колл с более длительными сроками погашения, что, возможно, свидетельствует о подготовке к быстрому отскоку от предвыборной поддержки в $75 000.
Маркетно-контрастные сигналы
Несмотря на хаос на рынках, не все сигналы являются медвежьими. Волна неприятия риска подтолкнула доходность 10-летних казначейских облигаций США вниз примерно на 60 базисных пунктов и ослабила доллар США, что исторически является положительным фактором для активов, номинированных в долларах, таких как американские акции и криптовалюты.
Bitcoin Risk Metrics: Source TradingView
Падение доходности облигаций также дает некоторую передышку правительству США, снижая стоимость заимствований в период масштабного рефинансирования долга. Это происходит в решающий момент, когда политическая программа Трампа обретает форму, особенно с его предложениями по снижению налогов и более экспансивной фискальной политике.
Торговые стратегии перед лицом неопределенности
В отчете QCP Capital инвесторам предлагается рассмотреть оборонительные торговые стратегии. Одна из них - покупка опционов пут на BTC для защиты от дальнейшего падения. Суть этой стратегии заключается в покупке права на продажу актива по определенной цене в будущем, что обеспечивает хеджирование в случае падения рынка.
Для более опытных трейдеров QCP предлагает стратегию "медвежий пут-спрэд". В рамках этой стратегии трейдер одновременно покупает опцион пут с более высокой ценой исполнения и продает опцион с более низкой ценой исполнения. Такой подход снижает стоимость защиты, ограничивая при этом потенциальную прибыль.
Параметры стратегий, рекомендуемых QCP:
Купить опционы пут на BTC с ценой исполнения $75 000 и сроком экспирации 1 месяц
Для медвежьего пут-спреда купите опционы пут с ценой исполнения $80.000 и продать с ценой исполнения $70 000
Покупайте опционы колл с более длительными сроками экспирации, чтобы подготовиться к возможному отскоку рынка
QCP также подчеркивает возможность использования стратегии "календарного спреда", которая заключается в одновременной покупке и продаже опционов с одинаковой ценой исполнения, но разными сроками экспирации. Эта стратегия может быть эффективной, когда ожидается временный спад, за которым последует восстановление рынка.
Существующая ситуация демонстрирует сложное взаимодействие между заявлениями политиков, ожиданиями рынка и потоками капитала. Падение доходности облигаций и ослабление доллара создают смешанную картину, сочетающую традиционные сигналы риска с потенциально позитивными факторами для некоторых классов активов.
Критическая ошибка в расширении Trust Wallet для Chrome привела к краже криптовалюты на сумму около 7 миллионов долларов. Вот что произошло, кто подвергается риску и как защитить свои средства.
В то время как серебро в Китае достигает рекордных максимумов из-за физической дефицитности и промышленного спроса, биткойн остается в боковом тренде. Это расхождение знаменует макроэкономический сдвиг парадигмы между реальной дефицитностью и цифровой дефицитностью.
Торговая компания QCP Capital опубликовала отчет, свидетельствующий о резком откате от оптимизма после победы Дональда Трампа. Американский фондовый рынок продолжает свое падение: индексы S&P 500 и Nasdaq упали на 2,7 и 3,8 % соответственно. Великолепная семерка" - группа технологических гигантов, в которую входят Apple, Microsoft, Alphabet, Amazon, Nvidia, Meta и Tesla, - потеряла более 830 миллиардов долларов, что стало крупнейшим дневным убытком в их истории.
Медвежьи настроения набирают обороты
Медвежьи настроения сейчас на подъеме: объем опционов пут (финансовых инструментов, позволяющих инвесторам защитить себя от снижения цены актива) на акции США вырос до самого высокого уровня с 2020 года.
Самым последним катализатором стало интервью Трампа на телеканале Fox, в котором президент не беспокоился о рисках рецессии. Несмотря на свою репутацию "президента фондового рынка", он предположил, что спад может быть необходим для "исправления" Америки.
Биткоин как индикатор риска
В криптомире биткоин снова выступил в качестве предохранительного клапана и ключевого индикатора для рисковых активов. BTC ненадолго опустился ниже $80 000, когда рынок бросился защищать опционы пут.
Однако в первые часы торгов в Азии неожиданно возник спрос на опционы колл с более длительными сроками погашения, что, возможно, свидетельствует о подготовке к быстрому отскоку от предвыборной поддержки в $75 000.
Маркетно-контрастные сигналы
Несмотря на хаос на рынках, не все сигналы являются медвежьими. Волна неприятия риска подтолкнула доходность 10-летних казначейских облигаций США вниз примерно на 60 базисных пунктов и ослабила доллар США, что исторически является положительным фактором для активов, номинированных в долларах, таких как американские акции и криптовалюты.
Падение доходности облигаций также дает некоторую передышку правительству США, снижая стоимость заимствований в период масштабного рефинансирования долга. Это происходит в решающий момент, когда политическая программа Трампа обретает форму, особенно с его предложениями по снижению налогов и более экспансивной фискальной политике.
Торговые стратегии перед лицом неопределенности
В отчете QCP Capital инвесторам предлагается рассмотреть оборонительные торговые стратегии. Одна из них - покупка опционов пут на BTC для защиты от дальнейшего падения. Суть этой стратегии заключается в покупке права на продажу актива по определенной цене в будущем, что обеспечивает хеджирование в случае падения рынка.
Для более опытных трейдеров QCP предлагает стратегию "медвежий пут-спрэд". В рамках этой стратегии трейдер одновременно покупает опцион пут с более высокой ценой исполнения и продает опцион с более низкой ценой исполнения. Такой подход снижает стоимость защиты, ограничивая при этом потенциальную прибыль.
Параметры стратегий, рекомендуемых QCP:
QCP также подчеркивает возможность использования стратегии "календарного спреда", которая заключается в одновременной покупке и продаже опционов с одинаковой ценой исполнения, но разными сроками экспирации. Эта стратегия может быть эффективной, когда ожидается временный спад, за которым последует восстановление рынка.
Существующая ситуация демонстрирует сложное взаимодействие между заявлениями политиков, ожиданиями рынка и потоками капитала. Падение доходности облигаций и ослабление доллара создают смешанную картину, сочетающую традиционные сигналы риска с потенциально позитивными факторами для некоторых классов активов.
Читать далее
Взлом LastPass: 35 миллионов криптовалют отмыто российскими хакерами
Расследование TRM Labs раскрывает, как российские хакеры отмыли более $35 млн в криптовалютах, украденных у пользователей LastPass.
Эндрю Тейт обвиняется в отмывании криптовалюты на цепочке
Отчет выявил связи между Эндрю Тейтом и аферой на $5 млн в Техасе, а также подозрительные потоки на $30 млн в протоколы конфиденциальности.
Взлом Trust Wallet на Рождество: похищено 7 миллионов долларов
Критическая ошибка в расширении Trust Wallet для Chrome привела к краже криптовалюты на сумму около 7 миллионов долларов. Вот что произошло, кто подвергается риску и как защитить свои средства.
Серебряный рекорд в Китае, биткоин остановлен: макроповорот
В то время как серебро в Китае достигает рекордных максимумов из-за физической дефицитности и промышленного спроса, биткойн остается в боковом тренде. Это расхождение знаменует макроэкономический сдвиг парадигмы между реальной дефицитностью и цифровой дефицитностью.